在网下受到机构追捧的同时,三金药业26日开始的网上路演也人气颇高。据招商证券投资银行总部董事、保荐代表人孙坚透露,桂林三金将在发行完成后尽快安排上市,预计上市时间将在7月上中旬。
对于发行价过高问题,招商证券投资银行总部董事总经理朱仙奋指出,此次桂林三金的发行定价采取市场化定价模式,根据询价情况,价格在19.80元以上,认购倍数为164倍,网下配售十分踊跃。由于公司具有较好成长性,因此完全能够支持19.80元的发行价。与此同时,对于33倍的市盈率是否过高,朱仙奋称,桂林三金的盈利能力和盈利质量明显高于行业平均水准。同比上市公司云南白药市盈率41倍、东阿阿胶市盈率31倍,桂林三金的市盈率是合理的。
记者注意到,桂林三金本次A股发行总募集资金项目投资总额为6.34亿元,而根据刚刚确定的发行价,如果发行成功,此次募集资金规模将大大超过这一数字。对此,三金药业总裁王许飞介绍,由于募投项目只安排了30%的流动资金,因此,超过募投项目的资金将首先用于项目的流动资金,其次用于补充公司经营所需流动资金,另归还部分银行短期借款。
(据《京华时报》)