绘图 李玉明

　　有读者联系本报，建议提醒大家在购买银行理财产品时要算清收益再出手。

　　据市民李先生讲，现在不少银行网点大堂宣传单或门头电子屏上都有诸如：“存款×万元以上，存期×天，收益×%”的宣传语。乍一看似乎“很有投资吸引力”，经咨询银行工作人员才知道这里说的是“预期年化收益率”。他希望报纸能介绍一些帮助大家算清银行理财产品收益的方法。

　　记者就此请教了业内人士。据介绍，目前各家商业银行推出的理财产品非常多，投资者如想投资理财就要清楚理财产品与银行存款有明显区别，前者具有一定风险，而且预期收益不代表实际收益，也就是说理财产品的预期收益并不意味着该产品到期的实际收益。正如李先生所言，投资者除了关注预期收益率，还需要认真阅读产品说明书，认清理财产品属性，算清实际收益账。

　　首先，可以从利率表现形式看投资收益。目前，业内使用最广泛的计算利率期限单位是年利率。年利率通常用的是百分号（%），一般来说，银行在产品说明中都会标明是预期年化收益率。

　　其次，了解简单的利息计算公式：利息=本金×利率×存期。如“存款25万元，存期30天，收益4.2%”理财产品的实际收益应该为：250000×4.2%×30÷365=863.01元,而并非250000×4.2%=10500元。

　　另外，银行作交易、资金管理一定会涉及成本，一些银行不说明理财产品费率，而且基本上所有的银行结构性理财产品不直接向客户收取申购、赎回费用，但在产品设计及交易过程中会从收益中扣除相关费用。目前银行理财产品中的费用包括：销售服务费、理财资产托管费、产品年管理费、年托管费及相关税费等。银行理财产品的预期年投资收益的测算都是在扣除上述各项费用后的投资所得，是该产品的预期最高年投资收益率。

　　根据一般情况，大多数理财产品都能按照预期年收益率进行实际收益的支付，但也不能说明就没有任何风险，因此,投资者在考量自身风险承受能力和目标收益率的同时，要看清产品预期收益设定规则、条款，如提前赎回约定、产品是否可质押等，算清楚费率，算清楚产品的风险与自身风险承受能力是否匹配，再进行投资。