上周,A股意外“开门黑“,沪深股指分别下跌2.54%、3.26%,偏股型基金表现得相对抗跌。据统计,237只股票型基金平均周跌2.09%,小于沪指2.54%的跌幅,中小盘基金表现较为抗跌;150只配置型基金的平均周跌幅为1.69%,124只债券型基金平均周跌幅为0.06%。
国际金融理财师、建行洛阳分行财富管理中心理财经理张丛芬认为,市场在震荡中寻找方向,中小盘股表现仍然强于大盘股,因此涨幅前五名的股票型基金中中小盘股票型基金占了两只,分别是广发中证500(周上涨0.59%)和南方中证500(周上涨0.68%),大盘指数基金排名都在30名以后;另外,跌幅最小的是银河沪深300基金,下跌1%。
张丛芬认为,2009年下半年以来指数基金发行密集,但股市在四季度大幅震荡,多数基金还没有获利,在股指期货推出的消息推动下,股市有望迎来上涨,因此近期关注的重点应在投资于大盘蓝筹股的基金。随着年报的公布,企业业绩的预增也会给市场带来利好,因此一季度仍以股票基金为主要配置,但由于一季度通胀压力的不确定性,市场随时会受到政策调控的影响,因此老基金获利后可以适度减仓,落袋为安,然后实施“喜新厌旧”策略会更加稳妥;在资产的配置上,可以将主动型股票基金作为主要配置,指数型基金作少量配置。基金定投仍是最简单有效的投资方式。